（単位：千円）

前中間連結会計期間

（自　2025年４月１日

至　2025年９月30日）

当中間連結会計期間

（自　2026年４月１日

至　2026年９月30日）

営業活動によるキャッシュ・フロー

税金等調整前中間純利益

1,716,353

1,844,231

減価償却費

18,240

80,642

のれん償却額

－

72,280

賞与引当金の増減額（△は減少）

△9,096

△4,735

投稿インセンティブ引当金の増減額（△は減少）

3,561

4,130

返金負債の増減額（△は減少）

△12,042

△82,102

受取利息及び受取配当金

△9,181

△29,983

支払利息

269

961

売上債権の増減額（△は増加）

△287,552

△142,411

棚卸資産の増減額（△は増加）

△65,465

51,893

仕入債務の増減額（△は減少）

11,223

△21,675

未払金の増減額（△は減少）

297,160

△129,879

その他

△234,953

△128,518

小計

1,428,518

1,514,834

利息及び配当金の受取額

9,181

29,945

利息の支払額

△269

△961

法人税等の支払額

△827,701

△612,328

営業活動によるキャッシュ・フロー

609,728

931,489

投資活動によるキャッシュ・フロー

有形固定資産の取得による支出

△2,014

△14,662

無形固定資産の取得による支出

△57,000

－

連結の範囲の変更を伴う子会社株式の取得による支出

△956,510

－

出資金の払込による支出

△134,855

△358,919

出資金の回収による収入

69,546

34,092

敷金及び保証金の差入による支出

－

△45,262

保険積立金の積立による支出

－

△420

短期貸付金の回収による収入

－

8,280

長期貸付けによる支出

－

△16,400

投資活動によるキャッシュ・フロー

△1,080,832

△393,293

財務活動によるキャッシュ・フロー

長期借入金の返済による支出

△13,326

△18,330

ファイナンス・リース債務の返済による支出

△1,585

△4,896

自己株式の取得による支出

△54

－

配当金の支払額

△406,857

△697,468

財務活動によるキャッシュ・フロー

△421,823

△720,694

現金及び現金同等物の増減額（△は減少）

△892,927

△182,498

現金及び現金同等物の期首残高

11,567,271

11,761,843

現金及び現金同等物の中間期末残高

10,674,343

11,579,344