（単位：百万円）

 前中間連結会計期間

(自 2025年４月１日

　至 2025年９月30日)

 当中間連結会計期間

(自 2026年４月１日

　至 2026年９月30日)

営業活動によるキャッシュ・フロー

税金等調整前中間純利益

118,681

106,370

減価償却費

86,342

89,173

工事負担金等圧縮額

568

1,830

固定資産除却損

1,010

1,714

固定資産売却損益（△は益）

△3,437

△15

退職給付に係る負債の増減額（△は減少）

△100

317

貸倒引当金の増減額（△は減少）

30

△16

賞与引当金の増減額（△は減少）

△704

△2,493

新幹線鉄道大規模改修引当金の増減額（△は減少）

2,083

2,083

その他の引当金の増減額（△は減少）

△599

△1,265

受取利息及び受取配当金

△707

△1,593

支払利息

10,456

13,052

持分法による投資損益（△は益）

△1,218

△1,357

工事負担金等受入額

△662

△1,949

売上債権の増減額（△は増加）

33,384

29,366

棚卸資産の増減額（△は増加）

△36,710

△49,089

仕入債務の増減額（△は減少）

△19,877

△74,959

未払又は未収消費税等の増減額

9,227

△1,036

その他

△39,683

11,675

小計

158,081

121,804

利息及び配当金の受取額

692

1,544

利息の支払額

△10,103

△12,748

法人税等の支払額

△11,297

△17,691

営業活動によるキャッシュ・フロー

137,372

92,909

投資活動によるキャッシュ・フロー

固定資産の取得による支出

△108,422

△131,888

固定資産の売却による収入

18,772

790

工事負担金等受入による収入

11,966

16,063

投資有価証券の取得による支出

△6,085

△14,250

投資有価証券の売却による収入

318

0

貸付金の純増減額（△は増加）

7

△11

事業分離による支出

△2,150

－

その他

△2,549

△3,251

投資活動によるキャッシュ・フロー

△88,141

△132,549

財務活動によるキャッシュ・フロー

短期借入金の純増減額（△は減少）

2,871

1,897

長期借入れによる収入

64,300

63,000

長期借入金の返済による支出

△41,500

△18,506

社債の発行による収入

51,000

89,600

社債の償還による支出

△55,500

△41,000

鉄道施設購入長期未払金の支払による支出

△696

△743

自己株式の取得による支出

△50,000

△0

配当金の支払額

△22,412

△23,895

非支配株主への配当金の支払額

△167

△235

連結の範囲の変更を伴わない子会社株式の取得による支出

△641

△3,180

その他

△1,124

△1,235

財務活動によるキャッシュ・フロー

△53,871

65,700

現金及び現金同等物に係る換算差額

112

－

現金及び現金同等物の増減額（△は減少）

△4,528

26,060

現金及び現金同等物の期首残高

125,371

234,860

新規連結に伴う現金及び現金同等物の増加額

863

1,059

非連結子会社との合併に伴う現金及び現金同等物の増加額

209

－

現金及び現金同等物の中間期末残高

121,915

261,980