（単位：千円）

前中間連結会計期間

（自　2025年３月１日

至　2025年８月31日）

当中間連結会計期間

（自　2026年３月１日

至　2026年８月31日）

営業活動によるキャッシュ・フロー

税金等調整前中間純損失（△）

△70,702

△185,337

減価償却費

5,514

7,395

のれん償却額

17,851

16,943

受取利息

△1,384

△2,480

支払利息

4,222

5,475

減損損失

2,296

－

関係会社株式売却損益（△は益）

△12,278

－

貸倒引当金の増減額（△は減少）

15,689

616

助成金代行申請負担引当金の増減額（△は減少）

73,392

－

仕入債務の増減額（△は減少）

△100,564

△592

未収入金の増減額（△は増加）

41,184

56

棚卸資産の増減額（△は増加）

11,529

△8,648

賞与引当金の増減額（△は減少）

7,455

22,271

営業未収入金の増減額（△は増加）

△68,032

182,478

前払費用の増減額（△は増加）

△10,479

△18,082

未払金の増減額（△は減少）

98,410

△72,348

未払費用の増減額（△は減少）

96,503

△51,662

未払消費税等の増減額（△は減少）

△31,325

△30,675

未収消費税等の増減額（△は増加）

11,101

20,896

預り金の増減額（△は減少）

36,140

△16,118

契約負債の増減額（△は減少）

△18,216

16,846

返金負債の増減額（△は減少）

14,872

7,152

その他

9,946

2,061

小計

133,127

△103,751

利息及び配当金の受取額

1,384

2,480

利息の支払額

△4,219

△6,005

法人税等の還付額

26,588

－

法人税等の支払額

△45,966

△36,282

営業活動によるキャッシュ・フロー

110,915

△143,558

投資活動によるキャッシュ・フロー

有形固定資産の取得による支出

△5,544

△8,907

有形固定資産の売却による収入

360

－

無形固定資産の取得による支出

△12,150

△22,339

敷金及び保証金の差入による支出

△21,011

△82

敷金及び保証金の回収による収入

24,864

1,394

連結の範囲の変更を伴う子会社株式の売却による収入

12,521

－

投資活動によるキャッシュ・フロー

△960

△29,934

財務活動によるキャッシュ・フロー

短期借入金の純増減額（△は減少）

△25,002

△80,000

長期借入れによる収入

－

600,000

長期借入金の返済による支出

△36,666

△53,328

配当金の支払額

△58,309

△66,084

財務活動によるキャッシュ・フロー

△119,977

400,587

現金及び現金同等物の増減額（△は減少）

△10,022

227,095

現金及び現金同等物の期首残高

1,562,885

1,460,042

現金及び現金同等物の中間期末残高

1,552,863

1,687,138