（単位：千円）

前中間連結会計期間

（自　2024年４月１日

至　2024年９月30日）

当中間連結会計期間

（自　2025年４月１日

至　2025年９月30日）

営業活動によるキャッシュ・フロー

税金等調整前中間純損失（△）

△517,215

△438,756

減価償却費

16

9

受取利息

△17,374

△16,591

為替差損益（△は益）

25,199

1,782

株式報酬費用

24,378

21,881

株式交付費

47

169

転換社債償還損

－

54,024

投資有価証券評価損

134,000

－

減損損失

784

211

売上債権の増減額（△は増加）

20,350

△8,470

棚卸資産の増減額（△は増加）

△460

257

前渡金の増減額（△は増加）

△15,840

24,931

仕入債務の増減額（△は減少）

210

1,410

未払金の増減額（△は減少）

△32,036

7,006

前受金の増減額（△は減少）

57,200

△12,930

預り金の増減額（△は減少）

122

28,145

その他

36,851

11,833

小計

△283,767

△325,085

利息の受取額

17,957

15,819

法人税等の支払額

△2,383

△2,892

営業活動によるキャッシュ・フロー

△268,192

△312,158

投資活動によるキャッシュ・フロー

定期預金の預入による支出

－

△13

定期預金の払戻による収入

502,372

500,000

有価証券の取得による支出

△2,400,000

△3,000,000

有価証券の償還による収入

3,400,000

3,100,160

投資有価証券の償還による収入

－

100,451

敷金及び保証金の差入による支出

－

△21,865

敷金及び保証金の回収による収入

100,000

7,278

その他

△661

△740

投資活動によるキャッシュ・フロー

1,601,710

685,270

財務活動によるキャッシュ・フロー

転換社債型新株予約権付社債の償還による支出

－

△594,265

新株予約権の買入消却による支出

－

△15,732

自己株式の取得による支出

△0

－

財務活動によるキャッシュ・フロー

△0

△609,997

現金及び現金同等物に係る換算差額

△25,199

3,882

現金及び現金同等物の増減額（△は減少）

1,308,318

△233,003

現金及び現金同等物の期首残高

1,575,263

1,197,201

現金及び現金同等物の中間期末残高

2,883,581

964,198