１．経営成績等の概況 ………………………………………………………………………………………………２
（１）当四半期連結累計期間の経営成績の概況 ………………………………………………………………２
（２）当四半期連結累計期間の財政状態の概況 ………………………………………………………………４
（３）連結業績予想などの将来予測情報に関する説明 ………………………………………………………４
２．四半期連結財務諸表及び主な注記 ……………………………………………………………………………５
（１）四半期連結貸借対照表 ……………………………………………………………………………………５
（２）四半期連結損益計算書及び四半期連結包括利益計算書 ………………………………………………７
四半期連結損益計算書 …………………………………………………………………………………………７
第３四半期連結累計期間 ……………………………………………………………………………………７
四半期連結包括利益計算書 ……………………………………………………………………………………８
第３四半期連結累計期間 ……………………………………………………………………………………８
（３）四半期連結財務諸表に関する注記事項 …………………………………………………………………９
（セグメント情報等の注記） …………………………………………………………………………………９
（株主資本の金額に著しい変動があった場合の注記） ……………………………………………………９
（継続企業の前提に関する注記） ……………………………………………………………………………９
（キャッシュ・フロー計算書に関する注記） ………………………………………………………………９
（重要な後発事象） ……………………………………………………………………………………………９
１．経営成績等の概況
当第３四半期連結累計期間（2024年４月１日～2024年12月31日）は、世界的な政情不安や中国経済の成長鈍化等、先行きへの不透明感が継続しました。国内では、雇用や所得環境の改善が見られる一方で、円安の進行や原材料価格の上昇等に起因する物価の上昇に実質賃金の上昇が追い付かず、日常生活における節約志向は一層強まっております。
食品製造及び食品小売業界におきましても、円安や原材料価格の高騰を背景に食品価格の値上げが継続的に実施されており、消費者の経済的負担の高まりによる消費低迷が懸念される等、依然として先行き不透明な状況が続いております。
そのような状況において、当社グループは「愛と喜びのある食卓をいつまでも」というコーポレート・スローガンを掲げ、お客様の食卓に彩りを与え、ご満足いただける商品やサービスの提供に注力しております。今後もお客様の声に真摯に耳を傾け、お客様ニーズを起点とした商品やサービスを提供することで、より多くの皆様に当社グループのファンになっていただけるように取り組んでまいります。
当第３四半期連結累計期間において、B to Cの販売チャネルである店舗（直営・ＦＣ）に関しましては、売上高が前年同期比3.0%の増加となりました。これは、既存店（注）のお客様数及びお客様単価ともに、2024年４月を底として回復傾向が続いていることによるものであり、当第３四半期連結会計期間の既存店お客様数は前年同期比で100%、お客様単価は101%となっております。店舗では今後も継続して販売力及び接客力を強化し、お客様の感動体験による付加価値向上に努めてまいります。ＥＣに関しましては売上高が堅調に推移しており、前年同期比で13.6%増となりました。ギフト需要の更なる高まりを好機と捉え、引き続き商品ラインナップやサービスの拡充に努めてまいります。
(注) 当社グループでは、開店後18か月以上経過している店舗を「既存店」として客単価及び客数を集計しております。
B to Bの販売チャネルのうちホールセールに関しましては、既存の主要取引先である大手小売チェーンでの販売が苦戦を強いられており、売上高は前年同期比で25.2％減少いたしました。現在は商品ポートフォリオの拡充や販促活動の強化を継続することで、売上高の回復に努めております。グローバルに関しましては、アジア市場での売上高増に加え、米国Portlandia Foodsの売上が増加したこと等により、売上高は前年同期比で64.6％と大幅に増加しております。
以上の結果、当第３四半期連結累計期間における連結業績は、売上高が14,648,352千円（前年同期比2.4%増）となりました。営業損益は、売上高が増加した一方で、売上総利益率が低下したこと等の影響により、614,700千円（前年同期比43.5%減）の営業利益となりました。経常損益は、為替差益41,168千円等の営業外収益67,278千円を計上した一方で、支払利息7,744千円等の営業外費用12,984千円を計上したことにより、668,994千円（前年同期比40.9%減）の経常利益となりました。親会社株主に帰属する四半期純損益は、税金費用223,158千円を計上したことにより、302,854千円（前年同期比58.2%減）の親会社株主に帰属する四半期純利益となりました。
当社グループの出店政策に関しましては、商圏人口、賃貸条件、ＲＯＩＣ等の指標を総合的に勘案し、新規出店を行っております。当第３四半期連結累計期間におきましては、「久世福商店」業態で７店舗を新規出店した一方、「サンクゼール」業態で１店舗、「久世福商店」業態で１店舗、そして「MeKEL」業態で１店舗を退店いたしました。また、「サンクゼール」業態の３店舗を「久世福商店」業態へ切り替えを行いました。その結果、当第３四半期連結会計期間末における店舗は直営店52店舗、ＦＣ加盟店123店舗、計175店舗となりました。
当第３四半期連結累計期間における業態別の店舗数は以下のとおりです。業態の切り替えを行った店舗については、「サンクゼール」業態の減少と「久世福商店」業態の増加に含めて集計しております。
当社グループは、食品製造販売事業を単一の事業セグメントとしているため、セグメント情報の開示は省略しております。
当第３四半期連結累計期間におけるサービス別の売上高は以下のとおりです。
① 直営
当第３四半期連結累計期間における直営店の既存店お客様数及びお客様単価は、2024年４月を底に前年同期比で回復傾向にあります。新規出店に関しましては、「久世福商店」で１店舗を出店いたしました。また、「サンクゼール」から「久世福商店」への切り替えを２店舗、「MeKEL」で１店舗を退店し、当第３四半期連結累計期間の直営店の店舗数は52店舗となっております。以上の結果、直営売上高は4,665,445千円となり、前年同期比で2.4%の減少となりました。
② ＦＣ
当第３四半期連結累計期間におけるＦＣの既存店お客様数及びお客様単価は、2024年４月を底に前年同期比で回復傾向にあります。新規出店に関しましては、「久世福商店」で６店舗を出店した一方、契約満了等により「サンクゼール」で１店舗、「久世福商店」で１店舗を退店、また「サンクゼール」から「久世福商店」への切り替えを１店舗行い、当第３四半期連結累計期間のＦＣ加盟店の店舗数は、123店舗となっております。以上の結果、ＦＣ売上高は5,670,693千円となり、前年同期比で8.0%の増加となりました。
③ ＥＣ
ＥＣに関しましては、高まるギフト需要に対して、商品ラインナップの拡充やサービスの充実等様々な施策を継続して実施しております。また第３四半期連結会計期間におきましては、季節限定商品の販売や年末に向けた受注増により、売上高は958,717千円、前年同期比で13.6%の増加となりました。
④ ホールセール
ホールセールに関しましては、既存の主要取引先である大手小売チェーンでの一部商品販売が苦戦を強いられており、商品ラインナップの拡充に向けた取組みや販促活動を継続しております。このほか、顧客ポートフォリオの拡充に向けた取組みにも注力しており、以上の結果、ホールセール売上高は1,908,019千円、前年同期比で25.2%の減少となりました。
⑤ グローバル
グローバルに関しましては、米国Portlandia Foodsの売上高増加に加え、アジア市場での売上高も増加しており、売上高は1,445,477千円、前年同期比で64.6%の増加となりました。
国別の内訳は、米国顧客への売上高が932,152千円、台湾顧客への売上高が426,519千円、その他の地域への売上高が86,805千円であります。
（資産、負債及び純資産の状況）
当第３四半期連結会計期間末の総資産は9,590,926千円となり、前連結会計年度末に比べ168,392千円増加いたしました。これは、売上高の増加により売掛金が324,638千円増加したこと等によるものであります。
負債は4,897,114千円となり、前連結会計年度末に比べ216,656千円増加いたしました。これは、商品仕入高の増加により買掛金が138,965千円増加したこと等によるものであります。
純資産の部に関しては、親会社株主に帰属する四半期純利益302,854千円や剰余金の配当323,057千円の計上により、利益剰余金が前連結会計年度末に比べ20,202千円減少いたしました。その結果、株主資本は前連結会計年度末に比べ19,426千円減少し4,609,027千円となり、純資産合計は、前連結会計年度末に比べ48,264千円減少し4,693,812千円となりました。なお、この結果、当第３四半期連結会計期間末の自己資本比率は48.9％となりました。
通期連結業績予想につきましては、2024年11月５日に発表いたしました連結業績予想を修正しております。詳細につきましては、2025年２月４日開示の「通期連結業績予想の修正に関するお知らせ」をご参照ください。
当社グループは、食品製造販売事業の単一セグメントであるため、記載を省略しております。
該当事項はありません。
該当事項はありません。
（キャッシュ・フロー計算書に関する注記）
当第３四半期連結累計期間に係る四半期連結キャッシュ・フロー計算書は作成しておりません。なお、第３四半期連結累計期間に係る減価償却費(のれんを除く無形固定資産に係る償却費を含む。)及びのれんの償却費は、次のとおりであります。
（重要な後発事象）
（事業の譲受）
当社連結子会社であるSt.Cousair, Inc.（所在地：米国オレゴン州 以下、「SCI」という。）は、Bonnie’s Enterprises, LLC（米国マサチューセッツ州）の加工食品販売事業（以下、「Bonnie’s Jams」という。）を譲り受けることに関し、2024年10月４日付で同社と事業譲渡契約を締結いたしました。
（1）事業譲受の概要
① 相手企業の名称及び取得した事業の内容
相手先企業の名称 Bonnie’s Enterprises, LLC
取得した事業の内容 加工食品販売事業
② 企業結合を行った主な理由
当社グループは、成長著しいグローバル市場での販売を戦略上の重点項目に位置付けており、中でも世界的に大きな加工食品市場が存在する米国は、グローバル販売の主軸となる市場であると認識しております。米国オレゴン州に所在するSCIは、販売機能だけでなく、商品開発機能や自社工場を有しており、米国工場で製造した製品や日本から輸入した商品を「Kuze Fuku & Sons」という自社ブランドで販売するほか、2023年６月には米国のメインストリームであるケチャップ等の加工食品を有するPortlandia Foods,Inc.を事業譲受し、米国事業において更なる成長を加速させております。SCIは今後も、米国メインストリームのカテゴリーにある食品ブランドを傘下に持ち、より強固な事業ポートフォリオを構築することで、米国事業の更なる成長につながると判断し、この度Bonnie’s Jamsを譲り受けることを決定いたしました。Bonnie’s Jamsは、米国マサチューセッツ州で、自社ブランドのフルーツジャムやゼリー等の加工食品を開発、販売する事業を展開しております。主力商品であるフルーツジャムは、砂糖の使用量を減らし、その分果物の割合を高くすることで、果物本来の味を極限まで際立たせています。添加物等は極力使用せず、ゆっくりと時間をかけて調理することで、素材が持つ自然で濃縮されたフレーバーを楽しめるのが特徴です。Bonnie’s Jamsの商品は、米国のスーパーマーケット「Whole Foods Market」等を中心に展開しており、ユニークな高付加価値商品として、地元のお客様にも大変親しまれております。SCIは本事業譲受により、Bonnie’s Jamsの販路獲得及び既存販路とのクロスセリングが可能となるほか、自社工場で当該製品を製造することによる工場の生産性向上を実現でき、当社グループは、これらのシナジーが更なる企業価値向上に資するものと判断しております。
③ 企業結合日
2024年10月４日（現地時間）
④ 企業結合の法的形式
現金を対価とする事業譲受
⑤ 取得企業を決定するに至った主な根拠
当社連結子会社であるSCI（第３四半期末は９月30日）が現金を対価として事業を譲り受けるためであります。
（2）取得した事業の取得原価及び対価の種類ごとの内訳
(注) 為替レートは、株式会社三菱UFJ銀行公表の2024年10月３日の最終公表相場であるTTSとTTBの平均値（１米ドル＝147.12円）を用いて換算しております。
（3）主要な取得関連費用の内容及び金額
現時点では確定しておりません。
（4）発生したのれんの金額、発生原因、償却方法及び償却期間
現時点では確定しておりません。
（5）企業結合日に受け入れた資産及び引き受けた負債の額並びにその主な内訳
現時点では確定しておりません。